◇코스피
△SK이노베이션(096770)
-적극적인 주주환원정책을 통한 높은 배당수익률 기대.
-올해 정유산업 최선호주로 추천. PX수익성 상승의 수혜주, 자동차전지 수주 확대 기대.
△삼성엔지니어링
-작년 4분기 실적인 비화공 원가개선으로 시장기대치 상회.
-시장기대치보다 보수적인 올해 가이던스 제시. 가이던스 자체보다 실제 파이프라인에 주목할 필요.
-작년 3분기 실적 통해 원가율 안정화 가능성. 업황 개선하고 잔고 풍부해 수익성 기반 프로젝트 취사선택 가능.
△농심
-작년 4분기 매출 5655억원(+3.8% YoY), 영업이익 240억원(+67.2% YoY, 영업이익률 4.2%) 추정. 최근 상향 조정된 시장 기대치 부합 전망.
-기저효과 외 라면 판매량 6.0% 증가(내수 기준 5.5%), 비용 부담 축소 등 실적 개선 견인 전망. 4분기 라면 시장점유율 57.6%(+0.2%p YoY, +2.5%p QoQ) 예상
-4분기 기점으로 실적 개선 본격화. 2019년 국내 외 라면사업 전반적인 실적 개선 가능