[SK證 주간추천주]이익개선…롯데칠성·대덕전자·SFA 반도체

[이데일리 양지윤 기자] 코스피

△롯데칠성(005300)

- 주력 카테고리인 탄산 내 제로 음료 제품의 시장 점유율이 확대되며 성장하는 중

- 제로 음료의 경우 작년대비 약 2 배의 성장 예상되며 탄산 부문 성장 견인 예상

- 2020년부터 분기별로 개선된 주류 부문의 영업이익률은 11.1%를 기록

- 가격 인상 등으로 인한 가수요에도 코로나19 기간 동안 준비해온 펀더멘털 변화들이 주류 부문 실적으로 이어질 것으로 판단

△대덕전자(353200)

- 매출액 3054 억원(전년비 +30.4%), 영업이익 448 억원(+720.5%) 기록하며 시장 컨센서스 크게 상회

-플립칩-볼그리드 어레이(FC-BGA) 신규 라인 가동률 상승과 수율 안정화에 따른 이익 레버리지 효과로 추정

- 신규 라인 가동에 따른 감상비 부담은 점차 늘어나겠으나 업황 수급 상황을 고려하면 이익 개선 속도가 이를 능가

- 국내 패키지 기판 업체 중 상대적 매력도 우위

코스닥

△SFA(056190) 반도체

-1분기 영업이익 225억원(전분기 대비 +37%)으로 어닝서프라이즈 기록

-비메모리 범핑 (오디오코덱, PMIC 등) 매출 성장에 따른 이익기여 수준 예상 상회

-2분기 영업이익 245억원 (전분기 대비 +9%) 예상. PC 및 서버 등 패키지. 물량 증가 시작

-2022년 영업이익 999억원 (전년비 +50%)으로 13% 상향 조정

-메모리 후공정 외주 수요 예상 상회. 구조적 성장 가시성, 눈높이 점증 구간 진입 전망