태평양 매수로 상향 등 LG모닝미팅

[edaily] ■ 산업 및 기업분석 * LG전자(02610)(BUY) - 이번 기업분할로 사업자회사인 LG전자의 부채비율이 현재 169%대비 56%P 확대되는 부정적인 내용이 있기는 하나 - 고유 사업을 그대로 영위하고 관계사에 대한 출자부담이 해소되었다는 점에서 주가 상승의 제한 요인이 완화된 것으로 판단 - 투자의견 "매수"유지 - 3개월 적정가격은 24,000원 * 안철수연구소(53800)(HOLD) - MS와의 제휴는 서버용 백신시장 선점을 위한 포석 - 그러나 단기적으로는 수익에 기여하는 바가 거의 없을 것으로 예상 - 이번 제휴는 장기적인 관점에서 호재로 작용할 전망 - 3분기에는 불법복제 단속 무산에 따른 매출부진과 지분법 평가손실로 수익이 다소 부진했지만 4분기에는 공공부문 및 기업체의 매출이 본격적으로 발생할 것으로 예상되어 실적 개선 예상 * 태평양(02790)(buy) - 고가 매출 호조로 3분기 매출액 27.6%, 영업이익 46% 전년동기대비 증가 - 올 연간 실적 기존 예상치를 초과할 전망 - 고기능성 화장품 판매 호조에 힘입어 2002년에도 외형 성장과 수익성 개선 예상 - 2002년 실적은 매출액 1조1,112억원, 영업이익 2,028억원 예상 - 적정주가 123,000원으로 투자의견 "BUY"로 상향