SK텔레콤 등 삼성증권 모닝미팅(1일)

다음은 1일 삼성증권 뉴스속보입니다. [뉴스코멘트] *SK텔레콤, SK글로벌로부터의 부동산 매입방안 조건부 승인 전일 이사회에서 SK글로벌 소유의 빌딩 및 부동산 매입방안을 "조건부 통과"시켰음. 통과 조건은 SK텔레콤이 건물신축공사를 계열사인 SK건설에 맡기지 않고 입찰방식으로 건설업체를 선정한다는 것임. 계열사로부터의 부동산 매입방안 승인이 동사에 미치는 부정적 영향은 제한적일 전망인데 이는 이 방안과 관련한 부정적인 영향들이 이미 주가에 반영되었기 때문임. *정유사, 난방유 가격인상으로 현재의 고마진 유지 SK㈜(BUY)는 금일부로 등유/경유가격을 인상하고, 휘발유가격을 인하함. S-Oil(Mkt Underperf)을 비롯한 경쟁업체들도 유사한 수준의 인상을 실시할 것으로 예상됨. 9월대비 10월 평균 원유가격이 0.2% 상승하였고 원화가 0.9% 절하된 것을 감안할 때, 금일의 국내유가 조정이 정유사의 현금마진에 미치는 영향은 미미할 것으로 판단되어 당사는 현재의 정유사 이익추정치를 유지할 계획임. *S&P, 현대자동차 신용등급을 B+에서 BB-로 상향조정함 1) 현대자동차의 계열분리, 2) 다임러클라이슬러사와의 전략적 제휴, 3) 기아자동차와의 순조로운 합병 및 시장호전과 비용절감 등에 기인함. 이러한 호재에도 불구, 현대그룹 계열사들의 구조조정에 대한 우려로 인해 동주식이 중기적으로 높은 초과수익률을 시현하기는 어려울 전망이나, 동 우려는 현대차와 관련하여 지나치게 과장된 것으로 판단되어 투자의견 BUY를 유지함. [코스닥 뉴스] *핸디소프트 3/4분기 실적, 수익성이 당사 예상치를 상회 매출액은 당사 예상과 비슷 (전분기대비 +51%), 영업이익은 예상보다 우수 (+14%). 동사 매출은 4/4분기에 50%가 발생한다는 것을 감안하여 기존 전망치를 유지할 계획이고, 2000년 수익성 호전과 2001년부터 해외업체로의 Software License fee 유입을 반영하여 2000년, 2001년 EPS 추정치를 10%, 20% 정도 상향조정할 계획임. 투자의견 Mkt Perf. [금일 Spot] *한솔CSN: 투자의견 Market Underperformer 1) 3/4분기 매출액과 순이익이 전년동기대비 12.6%, 21.7% 감소하는 등 3/4분기 실적이 예상보다 저조함: 4/4분기에도 큰 폭의 개선은 기대하기 어려울 듯. 2) 광고비용 급감으로 영업이익은 향상되었으나 매출에는 지속적으로 부정적 영향을 미칠 전망. 3) 2000~2002년 EPS 추정치를 58원, 55원, 115원으로 10.4%, 40.7%, 74.5% 하향조정함.